密集利好!这一板块要起飞了?

出处:香橙会|发布时间:2021-04-20 11:29

大家好,我是隔壁老投。

说个周末的重磅消息吧,相信很多人已经关注到了:华为造的第一辆车来了。

4月17号晚,华为和北汽联手打造的极狐阿尔法S(华为HI版)正式发布。

这款车用的是宁德时代的三元锂电池,最大的亮点就是搭载了华为自动驾驶技术,预计今年11、12月左右交付。

上周五,A股智能电车相关概念股已经掀起了一波涨停潮,后台有很多人来问老投的看法,那今天就来说说吧。

其实,最近关于新能源车的利好消息特别多。

首先是销售数据超预期:

今年3月,国内新能源汽车销量达到了22.6万辆,同比大增239%,远超预期。

一季度累计销售51.5万辆,同比大增280%。

(数据来源:CPCA乘联会)

这至少说明两件事:

第一,大家对新能源车的接受程度越来越高了。

第二,充电基础设施正在加速普及,以及购车补贴、绿牌优先等政策层面也进入落地推广阶段。

在这样的势头下,市场预计,今年新能源汽车全球销量有望超过500万辆,同比增长70%以上。

其中,预计中国全年将销售240-250万辆,占全球总销量近50%,同比增长80%。

其次,行业格局也在发生变化,

越来越多科技巨头涌入造车行业。

雷军亲自挂帅,小米正式进军智能电动车领域;

滴滴正在搭建整车研发制造团队,准备开启造车项目;

百度组建一家智能汽车公司,与吉利达成战略合作;

阿里巴巴与张江高科、上汽集团联合推出智能汽车品牌“智己汽车”;

华为已与北汽、长安、广汽等三家车企达成战略合作。

一众互联网“大厂”入局造车,对汽车产业会有什么影响吗?

有!

一个很明显的趋势:智能化。

之前造车,市场更关注的是电动化,现在更关注的是智能化。

传统燃油汽车是1.0阶段,新能源汽车就是在动力层面改造的2.0阶段,主要解决的是环保问题。

而智能电动汽车是在交互体验层面改造的3.0阶段,核心目标是通过科技手段,解决的是驾驶效率、安全和体验问题。

汽车智能化是新时代发展“势不可挡”的力量。

怎么理解智能化?

就是让汽车变得更“聪明”。

主要包括两个层面,一个是座舱智能化,一个是驾驶智能化。

座舱智能化指的是围绕车内驾驶和乘坐空间的一系列智能化,比如抬头显示(HUD),夜间高速行车时不用低头看仪表盘。

再比如流媒体后视镜,通过车尾高位刹车灯旁边的摄像头,把车后的画面传递到后视镜上,解决人眼盲区带来的不方便等等。

而驾驶智能化主要就包括我们常说的自动驾驶,是指利用安装在车上的各式各样传感器收集数据,并结合地图数据进行系统计算,从而预先为驾驶者判断可能发生的危险,保证行车的安全性。这个技术难度会更大,但市场空间也更大。

很多企业也在技术上“铆足干劲”。

像华为,根据其规划,未来将持续聚焦ICT(信息通信技术)技术,跨界智能汽车产业,瞄准的不是整车市场,而是向整车制造商供货的源头性技术公司。

小鹏汽车已经正式推出了第三款智能汽车小鹏P5,这是全球第一款量产激光雷达智能汽车,其智能化是主打亮点,13个高清摄像头、5个毫米波雷达、12个超声波传感器、2个车规级激光雷达等32个传感器及1组高精度定位单元共同支持起XPILOT 3.5等级的自动驾驶辅助,还搭载LiDAR车规激光雷达。

从未来的趋势来看,智能电车更被看好。

从市场表现上,也能说明这一趋势。

目前市场上主要有两类新能源汽车指数,一类是单纯的新能源汽车,另一类是智能电动汽车,是新能源+智能科技概念。

从上图可以看出,中证智能电动汽车指数(代码:H11052,简称:智能电车指数)比中证新能源汽车产业指数(代码:930997,简称:新能源车指数)的走势要更强,整体业绩表现更优。

相比新能源车指数,智能电车指数除了囊括电动化产业链相关的核心个股,同时还包含了当前智能产业链最具代表性的标的,例如科大讯飞、德赛西威、四维图新等。

而在智能汽车这类指数里,智能电车指数的走势也比中证智能汽车主题指数(代码:930721,简称:CS智汽车指数)要更好。主要原因是CS智汽车指数的成分股更多集中在汽车整车制造以及信息技术板块,而不包含锂电池等上游动力板块。

智能电车指数就覆盖更加全面,它从A股中选取主营业务涉及智能电动汽车动力系统、感知系统、决策系统、执行系统、通讯系统、整车生产以及汽车后市场的上市公司股票作为样本股,反映智能电动汽车产业链上市公司股票的整体表现。

指数的行业分布覆盖电动化产业链(上游-有色金属、中游-电气设备/化工)、智能化产业链(软件-计算机、硬件-电子)以及终端整车厂商(终端-汽车)。

更重要的原因是,智能电动汽车有更强的科技属性,在国内技术进步与产能升级的浪潮下,更多智能汽车优质标的有望纳入指数,赋予指数更好的成长性与想象空间。

如果大家关注这块的投资机会,也可以关注4月19日起发行的一只场内ETF,易方达智能电动汽车ETF(认购代码516593,二级市场交易代码516590),它跟踪的就是中证智能电动汽车指数。

在费率上,易方达智能电动汽车ETF的管理费+托管费只有0.2%/年,降低了投资者的成本。

智能电动汽车的长期趋势老投还是非常看好的。

据华为测算,若汽车电动化和智能化同时提高1%,全球汽车零部件市场将扩大60亿美元;若智能化+电动化渗透率共同提高50%,全球将新增超万亿元市场。

机构预计电动汽车销量CAGR(年复合增长率)将超过35%,并带动中游动力电池需求大幅提升。

在当前这种趋势下,指数化的长线投资是比较适合的。

*本文信息仅供参考,投资者据此操作风险自担。

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